要点

• 美国在中国的制造业订单下降了40%，一位物流经理对CNBC说，这是残酷的需求崩溃。

• 总部位于亚洲的航运公司HLS最近告诉客户，现在是“航运业非常糟糕的时期”。

• 从8月到11月，中国到美国的集装箱运量下降了21%。
  

• 中国工厂在春节前比往常提早两周停工。

美国物流经理正在为1月初从中国发货的延误做准备，原因是集装箱船取消开船，以及海运公司的出口延期。

航空公司一直在执行积极的运力管理战略，宣布更多空航和暂停服务，以平衡供需。环球物流集团首席执行官Joe Monaghan表示：“由于需求暴跌，来自亚洲的集装箱运费大幅下降，这迫使远洋运输公司比以往任何时候都要空出更多的航次，船舶利用率创历史新低。”

根据CNBC最新的供应链热图数据，美国在中国的制造业订单下降了40%。由于订单减少，环球物流公司告诉CNBC，预计中国工厂将比往常提前两周关闭，因为中国农历新年的除夕是明年的1月21日。节后的七天被认为是国家法定假日。

“许多制造商将在1月初放假，这比去年早得多，”Monaghan说。

供应链研究公司Project 44告诉CNBC，在疫情封锁期间的贸易量达到创纪录水平后，自2022年夏末以来，从中国到美国的TEU(20英尺当量单位)货运量大幅回落，包括8月至11月期间的货轮集装箱总货运量下降了21%。

总部位于亚洲的全球航运公司HLS在最近的一份通讯中警告客户，要警惕海洋运输的商业环境。

″对于航运业来说，这似乎是一个非常糟糕的时期。随着新吨位进入市场，我们面临着需求下降和产能过剩的双重压力。”

HLS分析师预测，2023年集装箱运量将进一步下降2.5%，运力将增加近5-6%，这将继续对2023年的运费产生负面影响。

HLS写道：“由于经济不确定性、地缘政治担忧以及日益激烈的市场竞争，集装箱航运市场将进一步复杂化。”

OL USA首席执行官Alan Baer告诉CNBC，有一些库存调整的早期迹象。由于航空公司取消了更多船只，亚洲的整体业务量和订单流继续低迷，而且在中国新年到来之前几乎没有上行动力。但Baer表示：”空间已经趋紧，因此尽管需求疲软，但空间可能在1月乃至整个第一季度处于溢价状态。从积极的一面看，库存消耗以及重新启动订单和交付周期的需求似乎正在缓慢上升。”

美国西海岸的港口受到的打击最大

HLS援引的贸易数据显示，美国10月份从亚洲的进口降至20个月来的最低水平。该公司写道，从亚洲到美国西海岸的集装箱即期运费已经超过盈亏平衡点，“没有进一步降低的空间”。

Project 44的供应链洞察副总裁乔希·巴西(Josh Brazil)表示，洛杉矶和长滩等西海岸大型港口的贸易出现了最大的下滑，因为托运人也将部分货物运往东海岸，以避免西海岸港口发生大规模工会罢工的风险。

HLS预计大多数承运人将把西海岸费率延长到12月14日，保持在每40英尺集装箱(FEU) 1300 - 1400美元。然而，美国东海岸的房价预计将在12月上半月下降200或300美元，至平均每FEU 3,200-3,300美元。

最近中国新冠肺炎封控的增加继续影响制造业运营，推迟了货物输出。跨省和跨城市运输也存在当地通行障碍，主要与卡车司机必须核酸检验的要求有关，卡车运力将受到很大影响。

对船舶空间的争夺、货物的翻转和缓慢的卡车运输都被CNBC供应链热图跟踪。

取消的航次数据显示，跨太平洋航线(中国到美国)的船舶运力继续大幅下降。马士基和MSC的2M联盟在12月暂停了近一半的美国西海岸服务。远洋联盟(CMA CGM, Cosco Shipping, OOCL and Evergreen)和远洋联盟(Ocean Network Express, hapago - lloyd, HMM and Yang Ming Line)在春节前削减了40% -50%的整体运力。

因此，运往太平洋西南航线的货物给托运人的空间被认为很紧张，服务可靠性下降，包括MSC和Hapag-Lloyd在内的航空公司为了弥补时间，在航行中滚动(不接收)货物。物流经理表示，这造成了两周的延误。MSC在给客户的最新通知中表示，“ETAs是指示性的，如有更改，恕不另行通知。”

来自美国和欧盟的制造业订单减少也影响了越南。随着更多贸易从中国转移出去，越南作为制造业中心一直蓬勃发展。

据越南国家统计局(Vietnam General Statistics Office)的报告，自今年年初以来，每月有12,500家企业倒闭，同比增长24.8%。HLS称，缺乏生产订单和越南贷款利率从6.5%上升至13.2%的综合因素导致许多公司关闭工厂，而不是签订新的订单合同。12月取消的前往越南的远洋航行增加了50%。

欧洲制造业意外增长

与来自中国的订单减少不同，Project 44分析的贸易数据表明，欧洲对美国的订单减少。乔希·巴西(Josh Brazil)表示，这一路线“可能是2020年初以来最令人惊讶、当然也是最重要的事态发展之一”。

“这种急剧增长不能仅用大流行来解释。但过度依赖对华贸易的战略转变，以及围绕俄罗斯的地缘政治紧张关系，是欧美关系的主要驱动力。贸易繁荣，”他说。

全球贸易版图正在迅速重新绘制。随着西方和中国的经济关系受到严格审查，美国的贸易和投资大幅增长。根据44号计划，今年美国从欧洲进口的商品超过了中国，这与2010年相比是一个很大的转变。

乔希·巴西(Josh Brazil)说：”就欧洲制造商而言，他们正在与极高的能源价格和通货膨胀作斗争，越来越多地向美国出口和投资。”

德国9月份对美出口同比增长近50%。Project 44的数据显示，与2022年前9个月相比，德国机械工程行业对美国的出口增长了近20%。